VWAP và Anchored VWAP trong thực tế
VWAP là giá trung bình mà mọi người đã trả kể từ một điểm bắt đầu, có trọng số theo khối lượng họ giao dịch, và là một trong những cách đơn giản nhất để biết bên mua hay bên bán đang nắm phiên.
Himbit Academy
VWAP thực sự đo cái gì
Mỗi giao dịch có một giá và một khối lượng. Nhân hai cái lại, cộng hết từ đầu phiên, rồi chia cho tổng volume. Đó là VWAP. Một giao dịch 50 BTC kéo nó mạnh hơn nhiều so với một giao dịch 0,1 BTC, và đó chính là mục đích: nó phản ánh chỗ tiền thật đổi chủ, không chỉ chỗ giá tình cờ nhảy qua.
Vì reset mỗi phiên, VWAP đầu ngày nằm sát giá rồi sau đó chạy trễ phía sau. Trên Market Open, indicator VWAP reset mỗi ngày lúc 00:00 UTC, bất kể chart của bạn đang hiển thị múi giờ nào.
VWAP là giá trị hợp lý
Cách nghĩ hữu ích là thế này: VWAP là mức giá mà người tham gia trung bình hôm nay đang hoà vốn. Nếu BTC đang ở 101.200 và VWAP phiên là 100.400, người mua trung bình hôm nay đang lời còn người bán trung bình đang lỗ. Bên mua đang thắng. Dưới VWAP thì ngược lại.
Vì vậy giá hay phản ứng quanh nó. Phe Long đã mua trước đó sẽ bảo vệ nó, vì giá rơi xuyên qua là Long trung bình bị âm. Phe Short coi một nhịp hồi về đó là cơ hội thứ hai để bán ở giá trị hợp lý. Không bên nào chắc thắng, nhưng cả hai đều đang để mắt.
Ngày đi ngang và ngày có trend
Cùng một đường nhưng hành xử rất khác trong hai kiểu ngày, và việc đầu tiên là xác định bạn đang ở kiểu nào.
Trong ngày đi ngang, VWAP gần như phẳng và giá cắt qua nó hết lần này tới lần khác. Những nhịp chạy xa phía trên bị bán ngược về nó, còn những nhịp rơi sâu phía dưới được mua lên. Những ngày đó, đánh ngược các nhịp rời xa VWAP và đặt mục tiêu giá quay về nó là lệnh tự nhiên.
Trong ngày có trend, giá rời VWAP từ sớm và ở luôn một phía. Bản thân VWAP bắt đầu dốc. Các nhịp hồi chạm về phía nó rồi bật lên mà không đóng xuyên qua. Đánh ngược trong ngày như vậy là cách người ta bị cán, vì giá đã xa rồi còn xa thêm.
Vài manh mối giúp bạn phân biệt:
- Số lần giá cắt VWAP trong vài giờ đầu. Cắt nhiều nghiêng về đi ngang; không cắt lần nào nghiêng về trend.
- Độ dốc của đường. Phẳng là cân bằng. Dốc đều là một bên đang nắm quyền.
- Cách các nhịp hồi phản ứng. Bật ngay khỏi VWAP nghiêng về trend; cắt ngang qua nó nghiêng về đi ngang.
Tới giữa ngày cũng chưa có dấu hiệu nào chắc chắn, và có những ngày đổi kiểu sau tin tức. Cứ linh hoạt.
Anchored VWAP
VWAP phiên trả lời câu "hôm nay ai đang thắng". Anchored VWAP trả lời câu "từ thời điểm cụ thể này ai đang thắng". Trên Market Open có hai cách neo: công cụ vẽ Anchored VWAP (trong nhóm Volume-Based drawings) bắt đầu tính từ bất kỳ cây nến nào bạn bấm vào, và indicator Anchored VWAP thêm các đường bắt đầu từ mỗi lần mở cửa Daily, Weekly, Monthly, Quarterly hoặc Yearly theo UTC, có thể kèm dải ±σ.
Những chỗ nên neo:
- Một đáy hoặc đỉnh swing lớn. Neo ở cái đáy đã khởi đầu xu hướng tăng. Chừng nào giá còn giữ trên đường đó, những người mua từ đáy tính trung bình vẫn đang lời.
- Một sự kiện. Neo vào cây nến của một tin vĩ mô lớn, hoặc với perp cổ phiếu thì neo vào phản ứng sau báo cáo lợi nhuận. Giả sử perp NVDA gap từ 175 lên 188 sau báo cáo. Anchored VWAP từ cây nến đó cho thấy giá vốn trung bình của tất cả những ai giao dịch nhịp phản ứng. Giá trôi chậm về lại đó là bài test xem những người mua kia còn tin hay không.
- Một cây nến breakout. Neo ở chỗ giá thoát khỏi vùng đi ngang. Nếu giá rơi lại dưới đường đó, nhóm trader breakout nói chung đang lỗ, và áp lực thoát lệnh có thể tăng lên.
Đừng neo khắp nơi. Hai ba đường từ những thời điểm thực sự quan trọng tốt hơn mười đường từ những cây nến ngẫu nhiên.
Giới hạn thật
VWAP là một con số trung bình. Nó mô tả quá khứ và không biết gì về cây nến tiếp theo. Ở thị trường mỏng, vài lệnh lớn có thể kéo nó đi lung tung. Nó cũng không nói được vì sao giá đang ở chỗ đó. Kết hợp nó với những mức bạn đã tin, hoặc với một Fixed Range Volume Profile vẽ trên cùng nhịp đó, để thấy được volume tập trung ở đâu ngoài chỗ con số trung bình nằm.
Thử trên Market Open
- Mở BTC khung 5m, thêm VWAP và đếm số lần giá cắt qua nó trước giữa ngày UTC.
- Chọn công cụ vẽ Anchored VWAP và bấm vào đáy swing lớn gần nhất. Ghi lại giá đang nằm ở đâu so với đường đó.
- Đặt cảnh báo cắt trên VWAP để được báo khi giá quay về nó. Cảnh báo chỉ kích hoạt khi Market Open vẫn đang mở trong trình duyệt của bạn.
- Dùng Bar Replay cho vài phiên cũ và gắn nhãn mỗi phiên là đi ngang hay trend trước khi cho chạy.
Nội dung mang tính giáo dục, không phải lời khuyên đầu tư. Giao dịch đòn bẩy có thể lỗ nhiều hơn số ký quỹ của bạn.